Reunião APIMEC 18 de maio de de maio de 2005

Transcrição

1 Reunião APIMEC de de maio de de 2005

2 Porto Seguro Uma História de Sucesso Atuando desde 1945, apresenta crescimento expressivo de participação de mercado desde a mudança de controle em 1972 Mkt share (1) (%) 7.7% 7.2% 7.2% 7.3% 7.9% 6.6% 5.9% 4.6% 5.0% 4.5% 4.6% 3.9% 2.3% 2.2% 2.1% 2.2% 2.4% 1.8% 0.8% (1) Excluindo VGBL Fonte: Fenaseg

3 Planejamento Planejamento em 1998 Visão 2005 Sólida e admirada pela sua rentabilidade e potencial financeiro Estruturada com um Conselho de Administração e dirigida por Diretores Executivos Referência no mercado em que atua Melhores práticas em Governança Corporativa (Novo Mercado); Oferta Pública Inicial em Nov/2004 com a demanda inicial excedida em 5X. Participação de investidores institucionais brasileiros e estrangeiros, além de 6 mil investidores pessoas físicas. Compromisso com crescimento contínuo e rentabilidade Visão 2012

4 Visão Geral da Indústria de Seguros no Brasil A indústria de seguros no Brasil tem crescido a taxas superiores às do PIB Prêmios Auferidos como % do PIB (%) (1) Crescimento contínuo desde o Plano Real 2.5% 2.6% 2.9% 3.1% 1.8% 1.9% 2.0% 2.2% E (1) (1) Excluindo Excluindo VGBL VGBL Fonte: Fonte: Banco Banco Central, Central, SUSEP SUSEP e e ANS ANS

5 Destaques da Companhia Oferece por intermédio de suas subsidiárias diretas e indiretas ampla gama de produtos de seguro: automóveis, saúde empresarial, patrimoniais, transportes, vida e previdência. Segunda maior seguradora de automóveis no Brasil (e também no Uruguai), terceira em saúde, décima primeira em outros tipos de seguros patrimoniais e décima segunda em vida. A participação da Cia. no mercado total de seguros no Brasil tem se mantido relativamente estável desde 2001, é de 7,9% atualmente. As duas principais linhas de produtos são as de seguro automóvel e saúde empresarial, representando 68,5% e 16,6%, respectivamente, do total de prêmios auferidos pela companhia no 1T05. A empresa é a segunda colocada no ranking nacional de seguro de automóveis e a terceira em seguro saúde, com participações de 15,0% e 6,2%, respectivamente, em prêmios auferidos. Fonte: SUSEP

6 Visão Geral da Indústria de Seguro Automóvel Crescimento dos Prêmios Auferidos e Vendas de Automóveis (2004/2003) jan/04 fev/04 mar/04 abr/04 mai/04 jun/04 jul/04 ago/04 set/04 out/04 nov/04 dez/04 jan/05 fev/05 mar/05 60,0% 50,0% 40,0% 30,0% 20,0% 10,0% 0,0% -10,0% -20,0% Vendas de Automóveis Prêmios auferidos Cia. Prêmios auferidos Mercado Fonte: Fonte: SUSEP SUSEP

7 Seguro Automóvel Porto Seguro é a segunda maior seguradora de automóveis do Brasil, com aproximadamente 1,4 milhão de veículos segurados. 68,5% dos dos prêmios auferidos da da Porto Seguro no no 1T05 Primeira colocada no no Brasil com 15,0% de de participação de de mercado Líder no no estado de de São São Paulo com 23,8% de de participação de de mercado Líder no no estado do do Rio Rio de de Janeiro com 15,7% de de participação de de mercado Menor índice de de sinistralidade do do mercado: Tecnologia exclusiva de de precificação Experiência e conhecimento Diferenciais exclusivos de de valor agregado Azul Seguros Oportunidade em em novo nicho Porto Seguro Participação Mercado 1T04 Participação Mercado 1T05 Índice Sinistralidade 1T04 Índice Sinistralidade 1T05 14,0% 15,0% 62,5% 62,8% Fonte: SUSEP. Média de Mercado ,5% 69,4%

8 Seguro Saúde Porto Seguro é a terceira maior seguradora no segmento saúde. 16,6% dos dos prêmios auferidos da da Porto Seguro no no 1Q05 Atendimento nacional com foco em em vendas na na Grande São São Paulo vidas seguradas, com foco no no seguro Corporativo Índice de Sinistralidade T05 86,2 87,2 82,0 82,0 75,8 78,1 75,1 67,7 Gestão preventiva de de doenças para redução de de custos assistenciais Porto Seguro Mercado Crescimento e resultado consistentemente acima da da média do do mercado Fonte: ANS

9 Seguro de Vida Foco no segmento tradicional de seguros de vida. 5,3% dos dos prêmios auferidos da da Porto Seguro no no 1T05 Aproximadamente 1,5 1,5 milhão de de vidas seguradas, sendo 92% em em apólices coletivas Participação de Mercado da Porto Seguro e Índice de Sinistralidade (1) 46% 52% 41% 2,3% 2,3% 46% 2,1% 1,6% Participação de Mercado 1T05 Sinistralidade (1) (1) Excluindo Excluindo VGBL VGBL Fonte: Fonte: SUSEP SUSEP

10 Seguros Patrimoniais Potencial de crescimento através da venda cruzada. 4,4% dos dos prêmios auferidos da da Porto Seguro no no 1T05 Foco em em seguros massificados Complementa o portfolio dos dos corretores Mercado com baixa penetração, com apenas 3 milhões de de domicílios segurados Participação de Mercado da Porto Seguro e Índice de Sinistralidade (1) 60,0% 50,4% 49,2% 40,7% Porto Seguro oferece 6 categorias de produtos de seguro patrimonial: Seguro Residencial Seguro Empresarial 4,2% 3,9% 4,1% Participação de Mercado 3,0% 1T05 Sinistralidade Seguro de Edifícios Seguro de Fiança de Aluguel Pacote de Seguros para Concessionárias de Veículos Seguro de Estacionamento (1) Dados anuais disponíveis a partir de 2002 Fonte: SUSEP

11 Previdência Linha de produto que apresenta crescimento consistente desde seu lançamento. Início das das atividades em em 2000 Reservas acumuladas de de R$ R$ milhões Evolução Anual das Contribuições (R$ milhões) CAGR : 15,3% T05 O número de de planos de de previdência vendidos na na Companhia representa menos de de 3% 3% do do número total de de segurados em em Auto na na Porto Seguro Fonte: Fonte: Porto Porto Seguro Seguro

12 Fundamentos Atrativos Força da Marca Melhor Tecnologia de Underwriting Marca premium e reconhecida pela excelência no serviço Líder no segmento de maior relevância da indústria de seguros, na região mais rica do Brasil Utilização da marca Azul no segmento de menor valor agregado Tecnologias exclusivas de underwriting baseadas numa ampla base de dados de clientes ativos e potenciais, bem como das tendências de sinistralidade Criteriosa aceitação de riscos com expertise desenvolvida em muitos anos Qualidade e Diversidade de Serviços e Produtos Ampla gama de produtos e serviços de valor agregado que criam um importante diferencial em relação aos seus concorrentes Taxas de retenção de clientes entre as mais altas do mercado Forte Relacionamento com Corretores Porto Seguro oferece treinamentos constantes, apoio de marketing e operacional, e também pagamentos rápidos de comissões Tradição de cooperação e parceria com os corretores Portas Abertas Oportunidades de Crescimento Rentabilidade e Solidez Financeira Modelo de sucesso em São Paulo esta sendo replicado para outros mercados Reconhecimento da marca como instrumento para crescer em outros segmentos de mercado ROAE acima de 20% nos últimos 3 anos Taxa de Crescimento Anual Composta de 13,8% nos prêmios auferidos entre 2001 e 2004 Porfolio de investimentos conservador (94% em instrumentos de renda fixa)

13 Melhor Tecnologia de Underwriting Tecnologia exclusiva atrelada ao amplo banco de dados possibilitam melhor mensuração de risco, mantendo o processo de subscrição lucrativo e eficaz. 100,0% 90,0% 80,0% 70,0% 60,0% 50,0% 40,0% 69,7% 71,4% 72,8% 56,0% 57,0% Fonte: SUSEP e ANS Índice de Sinistralidade da Indústria de Seguros versus Porto Seguro Auto 59,6% 59,8% 76,2% 69,4% 62,8% T05 Porto Seguro 100,0% 90,0% 80,0% 70,0% 60,0% 50,0% 40,0% Indústria 100,0% 90,0% 80,0% 70,0% 60,0% 50,0% 40,0% Todas as Carteiras 66,5% 66,9% 68,0% 67,2% 65,4% 58,5% 59,5% 61,4% 59,5% 60,9% Q05 Saúde 83,1% 82,0% 86,2% 87,2% 82,0% 77,1% 75,8% 78,1% 75,1% 67,7% T05 Porto Seguro Porto Seguro Indústria Indústria

14 Qualidade e Diversidade de Serviços e Produtos Amplo número n de produtos e serviços com valor agregado como fator de diferenciação da concorrência e fidelização de clientes. Porto Socorro Carro + Casa Convênios com Estacionamentos Instalação Gratuita de Sistemas Anti-roubo Serviços de Emergência Monitorado por GPS. Serviços de Valor Agregado Porto Seguro Carro Reserva Inspeção Veicular Gratuita Centros Automotivos para Reparos Rápidos Certificado de Procedência do Veiculo Instalação Gratuita de Brake-Light Monitoramento Eletrônico e Físico

15 Forte Relacionamento com Corretores A Porto Seguro mantém m forte relacionamento com os corretores, o que permite não apenas manter mas ampliar sua base de clientes por meio m de indicações de novos clientes. Maior rede especializada do mercado com 107 pontos de atendimento a clientes e corretores corretores com produção altamente pulverizada, oferecendo-se aos mesmos: Apoio de marketing e operacional Treinamentos constantes Pagamentos rápidos de comissões Reconhecimento pelos Apoio interno para as operações de corretoras corretores como a melhor parceira do mercado. Prêmios de reconhecimento Política de Portas Abertas Produtos complementares: Consórcios, Financeira, Alarmes Monitorados e Administração de Fundos

16 Oportunidades de Crescimento Vendas Cruzadas Expansão em outros segmentos de seguros Base atual de 3 milhões de clientes, liderança a e força a da marca no segmento automotivo impulsionam o crescimento em outros segmentos. s. Carteira de Seguro de Automóveis, (1T05) Outros 40,3% Bradesco Seguros 17,6% Porto Seguro 15,0% Carteira de Seguro Saúde, (1T05) Marítima 2,8% Porto Seguro 6,2% Outros 5,4% AGF Saúde 2,4% Bradesco Seguros 41,7% PORTO SEGURO 0,8% CAIXA SEGURADORA 7,2% Mapfre 5,5% Fonte: SUSEP AIG - UNIBANCO 10,5% Fonte: SUSEP Itaú Seguros 7,8% OUTROS 21,6% BRADESCO SEGUROS 32,1% BRASILPREV SEGUROS 12,4% Sul América 13,7% Carteira de Previdência e Similares, (1T05) ITAÚ SEGUROS 15,5% Sul América 41,4% Carteira de Seguro de Vida, (1T05) OUTROS 51% Bradesco Seguros 17% Porto seguro 2% Fonte: ANS Aliança do Brasil 9% Itaú Seguros 8% Aig - Unibanco 7% HSBC Seguros 6% Fonte: SUSEP

17 Performance Operacional e Financeira

18 Comparativo 1T05 x 1T04 Evolução de 26,7% na Receita Total(soma das receitas operacionais e resultados financeiros) Crescimento de 24,6% dos Prêmios Auferidos Aumento de 20,8% das Receitas Financeiras Expansão da base de clientes em nossos principais segmentos: Automóvel (13,8%) e Saúde (9,7%) Manutenção do Índice de Sinistralidade abaixo das médias de mercado, Crescimento de 32,5% do Lucro Líquido Crescimento de 12,2% do Lucro por Ação Rentabilidade Anualizada sobre o PL médio de 18,0%, vs. 19,2% Fonte: Fonte: SUSEP SUSEP & ANS ANS

19 Resultados Consolidados Sólidos e Recorrentes Receita Bruta e Prêmios Auferidos (R$ milhões) CAGR Receita Bruta: 16,3% CAGR Prêmios Auferidos: 13,8% ,7% 24,8% 24,8% Receita Bruta Prêmios Auferidos T04 1T05 Lucro Líquido (R$ milhões) e ROAE (%) 94 21,2% CAGR Lucro Líquido: 16,9% ,3% 25,6% ,1% 20,6% 32 Lucro Líquido ROAE (%) Lucro Líquido excluindo despesas e proventos obtidos com o IPO 32,5% 42 ROAE (%) excluindo despesas e proventos obtidos com o IPO 19,2% 18,0% T04 1T05

20 Resultado de Seguros e Previdência (em R$ milhões) Seguros (sem VGBL) Previdência ,1% Premios Auferidos Lucro Líquido Contribuições Lucro Líquido 141 6,4% ,6% 32,5% T04 1T05 (1,9) 92,3 4,6% 96,5 10,5 2,5% 24,3 24,9 3,0 1, T04 1T05 SEGURO AUTOMÓVEL 69% dos dos prêmios auferidos da da Porto Seguro no no 1T05 Uma das das líderes no no Brasil com 15,2% de de participação de de mercado (1) (1) Participação de de mercado: 23,8% em em SP SPe 15,8% no no RJ RJ (1) (1) Taxa de de sinistralidade de de 62,8% no no 1T05, cerca de de 6,6 6,6 pontos percentuais inferior à média da da indústria no no Brasil (69,4%) (1) (1) Fonte: Fonte: SUSEP SUSEP

21 Prêmios Auferidos por Segmento (em R$ milhões) 1T05 % Total 1T04 % Total Var. % Seguro de Automóvel 520,0 69,0% 398,7 65,9% 30,4% Seguro Saúde 126,6 16,8% 103,9 17,2% 21,8% Seguro de Vida 39,9 5,3% 37,9 6,3% 5,3% Seguro Patrimonial 32,8 4,3% 32,1 5,3% 2,2% Outros Segmentos 24,7 3,3% 22,8 3,8% 8,3% Porto Seguro Uruguay* 10,1 1,3% 9,8 1,6% 3,1% Total de Prêmios Auferidos sem VGBL 754,1 100,0% 605,2 100,0% 24,6% Prêmios de VGBL 4,9 0,6% 2,5 0,4% 96,0% Total de Prêmios Auferidos 759,0 100,0% 607,7 100,0% 24,9% * Todos Segmentos Expansão da da base de de clientes do do seguro automóvel de de 14%, de de 1,2 1,2 milhão no no 1T04 para 1,4 1,4 milhão no no 1T05 Expansão da da base de de clientes do do seguro saúde de de 10%, de de mil mil no no 1T04 para mil mil no no 1T05 Expansão da da base de de clientes do do seguro de de vida de de 15%, de de 1,3 1,3 milhão no no 1T04 para 1,5 1,5 milhão no no 1T05

22 Evolução dos Sinistros e Índices de Sinistralidade (em R$ milhões) Seguro Automóvel Seguro Saúde 17,2% 959,0 Sinistros Retidos Índice de Sinistralidade 13,9% Sinistros Retidos Índice de Sinistralidade 818,4 59,1% 59,8% 233,7 25,2% 292,6 62,5% 62,8% T04 1T05 293,1 333,8 78,1% 75,1% 68,5 25,0% 85,6 66,3% 67,7% T04 1T05 Seguro de Vida Seguro Patrimonial 15,5% 72,6 61,3 51,9% 41,3% Sinistros Retidos Índice de Sinistralidade 17,6 17,6 48,3% 45,8% 58,2 50,4% 2,6% 59,7 49,2% 18,2 60,3% Sinistros Retidos Índice de Sinistralidade 34,1% 12,0 40,7% T04 1T T04 1T05

23 Resultado de Outras Atividades (em R$ milhões) Consórcio (0,1) 35,1 47,2 7,4 9,7 Receita Total Lucro Líquido 39,2% 13,5 1,4 2, T04 1T05 Portopar 3,8 2,0 34,5% 26,3% 4,8 2,6 0,9 0,4 Receita Total Lucro Líquido 22,2% 1,1 0, T04 1T05 Financeira 6,5 2,8 10,1 3,5 2,0 Receita Total Lucro Líquido 45,0% 2,9 0,7 1, T04 1T05 Proteção e Monitoramento 11,9 0,6 55,4% 39,5% 16,6 0,7 3,3 (0,1) Receita Total Lucro Líquido 54,5% 5,1 0, T04 1T05

24 Sólido Nível de Reservas e Patrimônio Líquido Elevado nível de Reservas e Patrimônio Líquido proporciona grande segurança à atividade operacional e reforça imagem da Companhia Evolução das Reservas Técnicas (R$ milhões) Evolução do Patrimônio Líquido (R$ milhões) 24,5% 25,4% 41,4% 40,6% 1.552, , , ,0 664,3 939,6 697,2 980, T04 1T T04 1T05

25 Investimentos: Conservadorismo e Rentabilidade Rentabilidade (%) 24,8% 23,3% Porto Seguro CDI 21,0% 19,0% 17,3% 16,1% 17,3% 16,2% 3,6% 3,8% 3,8% 4,2% T04 1T05 Abertura da Carteira de Investimentos em 31/03/2005 (%) Fundos de Ações 5,7% 94,3% Fundos Mútuos Exclusivos De Renda Fixa Fonte: Banco Central e Porto Seguro

26 Atuação Social Grupo de Ação Social: Formado por funcionários voluntários. Cerca de 8,5 mil pessoas carentes beneficiadas por meio de 109 eventos realizados em Parceria Empresa Escola: apoio para manutenção e funcionamento de duas escolas localizadas no bairro de Paraisópolis, SP. Associação Crescer Sempre: pré-escola para mais de 600 crianças de até 6 anos. Cidade Portinho Seguro: espaço educativo na Mooca(SP) visando desenvolver nas crianças o hábito de respeito às regras de trânsito. Projeto Guri: iniciação musical em localidades culturalmente carentes. Prêmio Porto Seguro de Fotografia

27 Prosseguindo com Nossa Estratégia de Crescimento e Lucratividade Continuar o Crescimento no Principal Mercado Manter o crescimento em seguros de automóveis no Estado de São Paulo e Rio de Janeiro, mercados ainda em expansão, onde a Companhia é a marca líder. Usar a Azul Seguro para aumentar a participação de mercado, especificamente no segmento de clientes sensíveis a preço. Expandir Geograficamente Maior penetração em cidades de pequeno e médio porte com potencial lucrativo em todo o Brasil, principalmente no Estado de São Paulo Aumentar a Receita por Segurado Ampliar seus negócios por meio de sua ampla rede de distribuição, aumentando as vendas cruzadas para seus clientes atuais Aumentar a oferta de produtos e serviços de valor agregado complementares aos seus produtos de seguro Manter Subscrições Conservadoras Continuar a utilizar suas políticas seletivas e consistentes de subscrição de produtos desenvolvidas ao longo de 60 anos de experiência Política voltada para crescimento com rentabilidade Fortalecer Relacionamento com Corretoras Desenvolver relações com novos corretores, especialmente fora de SP, com objetivo de expandir os negócios. Possibilitar aos corretores o aumento do vinculo com seus clientes, oferecendo uma cesta diversificada de produtos de seguros e financeiros