Financiamento ao Setor de Gás e Petróleo Políticas Operacionais Março/2004

Transcrição

1 Financiamento ao Setor de Gás e Petróleo Políticas Operacionais Março/2004 Programa de Mobilização da Indústria Nacional de Petróleo e Gás Natural PROMINP 1º Fórum Regional Rio Grande do Norte 05 de Março de 2004

2 Desembolsos BNDES 733 R$ bilhões Financiamentos e Participações Operações no Mercado Secundário Os desembolsos para Micro,Pequenas e Médias Empresas (MPME) foram de R$ 6,0 bilhões em 2002 e de R$ R$ 7,4 bilhões em 2003.

3 Desembolsos BNDES Forma de Apoio: Operação direta Operação Indireta Setorial: 2% 37% 2% 38% 1% 29% 1% 35% 1% 30% 7% 7% 8% 7% 11% 6% 12% 5% 14% 7% 47% 45% 53% 47% 48% Indústria Comércio e Serviços Agropecuária Infra-estrutura Educação e Saúde

4 Beneficiários e Modalidades Beneficiários: Pessoas jurídicas, empresários individuais (desde que exerça atividade produtiva e inscrito no CNPJ). Pessoas Físicas apenas nas operações de apoio indireto. Associações, sindicatos, clubes e condomínios apenas nos produtos FINAME e Cartão BNDES. Modalidades de apoio: abertura de crédito (financiamento tradicional) prestação de garantia participação acionária garantia e subscrição de valores mobiliários 1 1 Ações, debêntures simples, debêntures converíveis ou permutáveis em ações, bônus de subscrição, opções e demais derivativos e cotas de fundos mútuos fechados.

5 Formas Direto Operação direta com o BNDES (ou através de mandatário). Risco do tomador é alocado ao BNDES. Indireto Operação realizada através de Instituição Financeira Credenciada. Risco do é alocado à Instituição Financeira (Agente). Automática: BNDES Automático: até R$ 10 milhões/empresa/12 meses; Produtos FINAME: financiamento isolado de equipamentos. Não Automática: valor superior a R$ 10 milhões/operação. Cartão BNDES Misto Operação combina as formas Direta e Indireta Não Automática.

6 Linhas de Crédito Financiamento ao empreemdimento (projeto) Financiamento ao acionista (aporte de capital na executora do projeto) FINAME Financiamento ao comprador: Financia usuário de equipamentos nacionais Financiamento ao fabricante: Financia o fabricante de equipamentos nacionais já negociados com os repectivos compradores Produção: financia o período de fabricação; Comercialização: financia a venda de máquinas e equipamentos; FINAME concorrência internacional: Equaliza condições ofertadas pelas congêneres estrangeiras. Apoio ao comércio exterior (Pré-Embarque, Pré-Embarque CP, Pré-Embarque Especial e Pós-Embarque)

7 Porte da Empresa Microempresa - ROB (anual/anualizada) até R$ 1,2 milhões Pequena Empresa - ROB (anual/anualizada) superior a R$ 1,2 milhões e inferior ou igual a R$ 10,5 milhões Média Empresa - ROB (anual/anualizada) superior a R$ 10,5 milhões e inferior ou igual a R$ 60,0 milhões Grande Empresa ROB (anual/anualizada) superior a R$ 60,0 milhões Quando a empresa for controlada por outra empresa ou pertencer a Grupo Econômico, a classificação de porte será em função da ROB Consolidada do Grupo 1 ROB = Receita Operacional Bruta

8 Nível de Participação Projetos de Investimento: Efetiva necessidade do projeto Disponibilidade financeira do BNDES Investimentos Fixos: até 50% do investimento financiável Variável Acréscimo de Participação Setor/Finalidade até 15% Controle do capital (Nacional e Adm. Pub.Direta) até 10% Porte (Micro, pequenas e médias empresas) até 10% Localização (Áreas incentivadas PNC,PAI,PCO, Reconversul) até 5% Petróleo e Gás = Setor Prioritário Equipamentos: Mesmo percentual estabelecido para a aquisição de equipamentos isolados Subscrição de Ações/Conversão de Debêntures: Limitado a 1/3 do capital da empresa.

9 Nível de Participação Equipamento Isolados: Controle da Empresa Nacional Estrangeiro Micro pequenas e médias empresas até 90% até 80% Empresas de grande porte até 80% até 80% Pessoa física até 90% - Administração pública direita até 90% - FINAME Concorrência Internacional: até 100% No caso de equipamentos com índice de nacionalização inferior a 60%, o nível de participação considerará apenas o valor da parcela nacional do bem. Em casos excepcionais, a critério da Diretoria do BNDES, poderá ser considerado o valor total do bem, porém o financiamento será em moeda estrangeira.

10 Custo do Financiamento Taxa de Juros = Taxa + Remuneração + básica BNDES Remuneração Agente Financeiro Taxa Básica TJLP Cesta de Moedas FAT Cambial Apenas em Operações Indiretas Remuneração BNDES varia conforme porte, setor e localização do projeto

11 j/01 a/01 jl/01 o/01 j/02 a/02 jl/02 o/02 j/03 a/03 jl/03 o/03 j/04 j/01 a/01 jl/01 o/01 j/02 a/02 jl/02 o/02 j/03 a/03 jl/03 o/03 j/04 Custo do Financiamento/Taxa Básica TJLP 12,0 12,0 9,3 9,3 9,5 10,0 10,0 9,5 10,0 10,0 11,0 11,0 10,0 R$ (%aa) Cesta de Moedas UMBNDES (%aa) 9,5 9,3 8,9 8,4 8,5 8,3 8,3 8,7 8,5 8,5 8,3 7,1 6,8

12 Custo do Financiamento/Taxa Básica Obrigatoriedade de utilização de recursos em Cesta de Moedas (Não se aplica as operações FINAME de valor até R$ 10 milhões) Operações de Financiamento a Investimento Mínimo de 30%: Empresas brasileiras de grande porte sob controle nacional com capacidade de geração de divisas e Empresas brasileiras sob controle estrangeiro inseridas no Decreto nº Operações de Comércio Exterior (Exceto Pós-Embarque e Pré-Embarque associado ao Pós-Embarque) Mínimo de 40%: Empresas brasileiras de grande porte sob controle nacional com capacidade de geração de divisas e Empresas brasileiras sob controle estrangeiro inseridas no Decreto nº Empresas brasileiras sob controle estrangeiro não inseridas no Decreto nº 2233: 100% do financiamento (inclusive as operações FINAME de valor até R$ 10 milhões). Investimento de empresas brasileiras no exterior: 100% do financiamento.

13 Custo do Financiamento/Spread Operações Diretas de Investimento: Fatores de Alteração da Rem. Básica Total Geral Básica Porte Setor Região Risco Crédito Mínimo Máximo MPME 2,0% -1,0% -0,5% -1,0% 1,5% 1,0% 2,5% Gdes Empresas (Nacionais) 2,0% 1,0% -0,5% -1,0% 1,5% 3,0% 4,5% Gdes Empresas (Estrangeiro) 2,0% 2,0% -0,5% -1,0% 1,5% 4,0% 5,5% No segmento de petróleo e gás Petróleo e Gás Mínimo Máximo MPME 1,0% 2,0% Gdes Empresas (Nacionais) 3,0% 4,0% Gdes Empresas (Estrangeiro) 4,0% 5,0%

14 Custo de Financiamento Operações Indiretas de Investimento: Fatores de Alteração da Rem. Básica Básica Porte Setor Região Remuneração Agente MPME 2,0% -1,5% 0,5% Total Geral Mínimo Máximo Gdes Empresas (Nacionais) 2,0% 1,5% -0,5% -1,0% 0,5% 2,5% 4,0% Gdes Empresas (Estrangeiro) 2,0% 2,5% -0,5% -1,0% 0,5% 3,5% 5,0% 1,0% No segmento de petróleo e gás: A ser acrescido de Remuneração do Agente Petróleo e Gás Mínimo Máximo MPME 1,0% 1,0% Gdes Empresas (Nacionais) 2,5% 3,5% Gdes Empresas (Estrangeiro) 3,5% 4,5% A ser acrescido de Remuneração do Agente

15 Custo do Financiamento Operações Comércio Exterior: Pré-Embarque e Pré-Embarque Curto Prazo Operação Direta Operação Indireta MPME 2,50% 1,0% aa + Remun. Agente Grandes Empresas mínimo de 4,0% mínimo de 2,5% aa + Remun. Agente Operações Diretas apenas em casos excepcionais. Prazo: até 30 meses (Pré-Embarque) até 6 meses (Pré-Embarque Curto Prazo) Nível de Participação: até 100% do preço de exportação FOB

16 Custo do Financiamento Operações Comércio Exterior: Pré-Embarque Especial Operação Direta Operação Indireta MPME 2,50% 1,0% aa + Remun. Agente Grandes Empresas mínimo de 4,0% mínimo de 2,5% aa + Remun. Agente Operações diretas apenas em casos excepcionais. Prazo: até 12 meses prorrogável em caso de cumprimento da meta de incremento de exportação até 24 meses. Nível de Participação: até 100% do preço de exportação FOB para MPME até 70% do preço de exportação FOB para Gdes Empresas

17 Custo do Financiamento Operações Comércio Exterior: Pós-Embarque LIBOR + 2% ao ano Não admitidas operações indiretas. Prazo: até 12 anos. Nível de Participação: até 100% do preço de exportação constante do RC do SISCOMEX.

18 Linha de Apoio a Supridores de Equipamentos, Materiais e Serviços de Engenharia Objetivo: Atender às necessidades de fabricantes de equipamentos (o que já é feito pelo FINAME Fabricante), mas também os fornecedores de materiais permanentes e serviços (engenharia, obra civil, instalações e montagem) cobrindo os fluxos de caixa negativos ocorridos entre os pagamentos parciais efetuados pelo comprador após a colocação do pedido e o pagamento final após a entrega. Poderá ser apoiada na modalidade direta ou indireta. Situação Atual: Em fase final de estudo. EM ESTUDO

19 Linha de Apoio a Supridores de Equipamentos, Materiais e Serv. Engenharia Venda à Vista Leasing Operacional Equipamento Material PETROBRAS Complemento do Sinal (D + x dias) Giro para produção FORNECEDOR BNDES Pagamento Produto PETROBRAS produto R$ ARRENDADOR R$ FORNECEDOR R$ R$ BNDES EM ESTUDO

20 Linha de Apoio a Supridores de Equipamentos, Materiais e Serv. Engenharia MODALIDADES OPERACIONAIS Financiado Prazo Total da Operação VENDA À VISTA Fornecedor de equipamentos, materiais e serviços de engenharia Equivalente ao ciclo de fabricação + prazo de recebimento. Mercado alvo operações de até 1 ano OPÇÃO LEASING Sociedade de Arrendamento Mercantil ou Bancos com carteira de Arrendamento Mercantil De até 7 anos (*) Participação Até 50% do preço de venda Até 90% do custo do bem Taxa de Juros Custo financeiro + Remuneração Total do BNDES de até 5,5% Custo financeiro + Remuneração Total do BNDES de até 5,5% Garantias Durante a fabricação Garantias reais do Fornecedor, e/ou Seguro garantia de execução, e/ou Agente Financeiro. Garantia pessoal dos controladores da empresa fornecedora. Após a fabricação Caução - dos direitos creditórios relativos aos Caução dos direitos creditórios relativos aos contratos de arrendamento, alienação fiduciária dos bens, e seguros EM ESTUDO

21 BNDES/Área de Infra-Estrutura (AIE) Depto. Petróleo, Gás e Fontes Alternativas Florinda Antelo Pastoriza Gerente Tel.: (0xx21) florinda@bndes.gov.br